КОПИ, ПОКА МОЛОДОЙ

В прошлом номере нашего журнала («Время денег» №8, октябрь) мы с вами говорили о том, как можно самостоятельно управлять накопительной частью государственной пенсии. В этой статье речь пойдет о возможности формирования индивидуальной (добровольной) негосударственной пенсии в дополнение к государственной. Сегодня в нашей стране ситуация такова, что даже значительные успехи в экономике не позволяют нашим соотечественникам заработать достойную пенсию без дополнительных накоплений. Сейчас соотношение средней государственной пенсии к средней зарплате (так называемый коэффициент замещения) составляет не более 25% от зарплаты работника. Рассчитывать на повышение этого уровня до 35-40%, считают эксперты, можно в лучшем случае через 15-20 лет. А между тем, по утверждению специалистов Международной ассоциации труда (МОТ), для нормальной комфортной жизни на пенсии коэффициент замещения должен находиться на уровне 65-70%. И каждый, кого волнует вопрос финансового обеспечения собственной старости, пытается решить эту проблему по-своему, просто откладывая часть заработанных средств (впрочем, в этом случае рассчитывать на то, что деньги доживут до пенсии, скорее всего, не приходится: инфляция) или используя для этого различные финансовые инструменты: банковские вклады, иностранную валюту, ценные бумаги, драгметаллы, недвижимость и другие. - Вариантов формирования капитала, в том числе и пенсионного, немало: начиная от банковских депозитов и заканчивая доверительным управлением, - говорит Елена Горшкова, исполнительный директор НПФ «Райффайзен». - Но проценты по депозитам в надежных банках (а надежность – одно из важнейших условий в данном случае) невелики, к тому же, даже пополняемый депозит «живет», как правило, не дольше двух-трех лет, так что депозит – самое консервативное и не очень эффективное решение. Для доверительного управления необходим немалый капитал. Вариант паевых инвестиционных фондов (ПИФов) был бы неплох, тем более что в долгосрочной перспективе (8-10 лет) финансовые аналитики обещают положительный прирост в любом случае, но ни одна компания, управляющая паевым инвестиционным фондом, не гарантирует инвестору доход от его вложений или хотя бы сохранность самих вложений – не имеет права по законодательству. Таким образом, на наш взгляд, наиболее эффективным инвестированием в будущую пенсию являются вложения в негосударственный пенсионный фонд, так как эта единственная структура, которая специально создана для формирования пенсионного капитала и выплаты пенсии. При этом сохранность взносов и начисленного инвестиционного дохода гарантируется законодательно. Возможность активно участвовать в формировании своей будущей пенсии граждане нашей страны получили в результате пенсионной реформы. Добровольное пенсионное обеспечение – это одна из составных частей современной пенсионной системы России, которая подразумевает, что пенсионные сбережения формируются исключительно за счет самостоятельных взносов самих граждан или дополнительных добровольных взносов работодателей. По отношению к государственному добровольное пенсионное обеспечение является дополнительным. Реализуется оно путем заключения договора о негосударственном пенсионном обеспечении (пенсионный договор) с негосударственным пенсионным фондом (НПФ). Очевидно, что добровольное пенсионное обеспечение направлено на повышение размеров пенсий, выплачиваемых по обязательному пенсионному страхованию. Оно предполагает регулярное перечисление пенсионных взносов в НПФ в течение определенного периода времени и их прирост за счет инвестиционного дохода. (О том, как НПФ извлекают доход из средств своих вкладчиков, мы говорили в прошлом номере журнала - № 8, октябрь, стр. 16-18. Напомним только, что происходит это за счет инвестирования пенсионных накоплений граждан в разнообразные ценные бумаги (акции, облигации и т.д.) и другие рыночные инструменты, которые попадая в обращение на фондовый рынок, могут увеличиваться в цене, принося тем самым прибыль фонду, а следовательно и своим инвесторам). Добровольные пенсионные накопления могут осуществляется в различных формах. Это могут быть, прежде всего, регулярные взносы граждан в негосударственный пенсионный фонд в свою пользу либо в пользу третьих лиц - своих родных и близких. Причем накопления в НПФ могут осуществлять как работающие в настоящее время граждане, так и лица, просто обладающие доходом, достаточным для осуществления регулярных взносов. Также негосударственные пенсионные фонды предлагают своим клиентам и такие варианты, которые применимы для лиц, имеющих необходимые для взноса разовые поступления. Системы добровольных пенсионных накоплений могут быть также реализованы на предприятиях, в организациях или каких-либо отраслях производства. - С точки зрения законодательства возможность формирования дополнительного пенсионного обеспечения для граждан России существует 15 лет, - комментирует Елена Горшкова. - Однако большая часть населения не пользуется этой возможностью. Тем не менее, cтатистика свидетельствует о растущем интересе российских граждан к формированию дополнительной пенсии. Так, согласно статистике по негосударственным пенсионным фондам, которую публикует Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР), общее число участников НПФ на конец июня составляло 6 млн 504 тысячи человек. Суммарные пенсионные резервы на конец 2006 года составили 405 млрд рублей, а на конец июня 2007 года - уже 431 млрд. Прирост за 2006 год составил 128 млрд рублей. Итак, как же формируются негосударственные пенсионные накопления? Условия добровольного пенсионного обеспечения в отличие от условий обязательного государственного обеспечения, которые определяются законом, устанавливаются договором между вкладчиком и негосударственным пенсионным фондом. Схема взаимодействия вкладчика и фонда достаточно проста. Прежде всего, вкладчик заключает с НПФ пенсионный договор. Для того чтобы это сделать, нужно просто прийти в представительство фонда, имея при себе паспорт гражданина Российской Федерации (или любой другой заменяющий его документ) и страховое свидетельство обязательного пенсионного страхования, и подписать все необходимые документы. Для вкладчика открывается индивидуальный пенсионный счет, на который он может переводить любую сумму из своего дохода или заработной платы. Затем вкладчик в соответствии с условиями пенсионного договора, определенными в соответствии со своими потребностями и возможностями, делает регулярные перечисления пенсионных взносов в НПФ. Фонд, в свою очередь, обеспечивает сохранность и прирост этих средств с помощью разнообразных инвестиционных инструментов, а при наступлении пенсионного возраста производит участнику пенсионные выплаты. Все средства (взносы и инвестиционный доход) на индивидуальном пенсионном счете вкладчика являются его собственностью. Их можно передать по наследству или забрать в любой момент, расторгнув пенсионный договор до наступления пенсонного возраста. В этом случае вкладчик получит все средства, находящиеся на индивидуальном пенсонном счете с начисленным инвестиционным доходом за минусом налога на доходы физических лиц. Договоров негосударственного пенсионного обеспечения можно заключить несколько, с несколькими НПФ. Что же касается порядка и периодичности внесения пенсионных взносов, их размера, а также желаемого уровня дополнительной негосударственной пенсии, то вкладчик негосударственного пенсионного фонда определяет их самостоятельно. - Заключив с НПФ договор негосударственного пенсионного обеспечения, - поясняет Елена Горшкова, - вкладчик сам определяет размеры пенсионных взносов (например, в НПФ «Райффайзен» минимальный взнос - 1000 рублей), периодичность и продолжительность их уплаты, а также, по желанию, назначает правопреемников/наследников. Размер пенсионного взноса может быть минимальным, cамое важное здесь – регулярность внесения взносов. Желательно, пусть понемногу, но регулярно (предположим, раз в месяц) откладывать какие-то средства именно в пенсионных целях. Если, например, мужчина в возрасте 30 лет каждый месяц будет делать пенсионные взносы в размере 1000 рублей, то на момент наступления пенсионного возраста (в 60 лет) у него будет сформирован пенсионный капитал в размере порядка одного миллиона рублей. При этом пенсия, как правило, будет ежегодно индексироваться на сумму фактически полученного дохода по результатам размещения пенсионных резервов фонда. Уплачивая в фонд пенсионные взносы в течение накопительного периода, вкладчик будет ежегодно получать выписки о состоянии своего пенсионного счета, в том числе и о размере начисленного инвестиционного дохода. При наступлении пенсионных оснований человек сам выбирает наиболее предпочтительный для него вид негосударственной пенсии (пожизненная, срочная пенсия и др.). Индивидуальный пенсионный план и размер предполагаемой выплачиваемой пенсии вкладчик негосударственного пенсионного фонда также может попытаться рассчитать самостоятельно. Пенсионные выплаты, по словам Елены Горшковой, зависят главным образом от типа пенсии, периода накоплений и условий данного негосударственного пенсионного фонда. «Чаще всего, - говорит она, - пенсионные фонды предлагают на своих интернет-сайтах специальные пенсионные калькуляторы, способные рассчитать размер прогнозируемой будущей пенсии. При этом результаты расчета пенсионного калькулятора на сайте фонда дают приблизительную оценку размера пенсии». - Преимущество негосударственных пенсионных накоплений в НПФ, - считает исполнительный директор НПФ «Райффайзен», - состоит в том, что негосударственный пенсионный фонд - это структура, специально созданная для формирования пенсионного капитала и, самое главное, ориентированная на выплату пенсии. Накопительный полис страхования, помимо накопительной составляющей, ориентирован на защиту в случае потери трудоспособности или смерти застрахованного лица. Поэтому в этом финансовом продукте эффект от инвестирования «съедается» обязательствами страховой компании по выплатам при наступлении страхового случая. Кроме того, в настоящее время, согласно законодательству, взносы в НПФ и получаемые из НПФ пенсии не облагаются никакими налогами (налогом на доходы физических лиц облагается только инвестиционный доход). А для предприятий взносы в пользу работников уменьшают налогооблагаемую базу. Таким образом, вклады в НПФ сегодня действительно стали выгодны. ВРЕЗКА Негосударственное пенсионное обеспечение на примерах двух пенсионных планов НПФ «Райффайзен» 1. Женщина 30 лет, собирается выйти на пенсию в 55 лет. Пенсионные взносы (1)– 6 000 руб/мес. Накопительный период – 25 лет. Период выплаты негосударственной пенсии – пожизненно. Расчетная пенсионная сумма на дату начала выплат (2) – 3 546 700 руб. Прогнозируемый размер ежемесячной негосударственной пенсии (3): на начало периода выплат составит 10 800 руб. 10–й год выплат – 16 850 руб. 2. Мужчина 35 лет, собирается выйти на пенсию в 60 лет. Пенсионные взносы (1) – 3 000 руб/мес. Накопительный период – 25 лет. Период выплаты негосударственной пенсии – 10 лет. Расчетная пенсионная сумма на дату начала выплат (2) – 1 770 000 руб. Прогнозируемый размер ежемесячной негосударственной пенсии (3) на начало периода выплат составит 14 800 руб., на конец периода выплат – 24 500 руб. (1)При увеличении размера пенсионного взноса прямо пропорционально увеличивается и размер пенсии. (2)Для целей расчетов ставка инвестиционного дохода принята на уровне прогноза индекса инфляции Минэкономразвития России, увеличенного на 2%. Фактический инвестиционный доход будет определяться на дату начисления дохода. (3) Негосударственная пенсия ежегодно индексируется по результатам размещения пенсионных резервов. Арсений Светлов, «Время денег»